تجزیه و تحلیل بازار صرفاً بخشی از تجارت نیست. این ماهیت تجارت فارکس است. تحلیل بازار معمولاً یکی از دو رویکرد یا ادغام این دو رویکرد را اتخاذ می کند. رویکرد اول، تحلیل بنیادی، عوامل و رویدادها، نظرات و سیاست هایی را در نظر می گیرد که ممکن است بر ارزش آتی ارز تأثیر بگذارد. رویکرد دوم، به نام تحلیل فنی، شامل مطالعه ارزش های تاریخی و جاری ارز و حجم معاملات است. هر رویکردی که باشد، هدف تحلیل - فنی، بنیادی یا ترکیبی - تلاش برای پیش‌بینی جهت قیمت ارز و شناسایی فرصت‌های معاملاتی است.
تجزیه و تحلیل بنیادی برای معامله گران فارکس بر عواملی متمرکز است که ممکن است بر ارزش پول تأثیر بگذارد، از جمله نرخ بهره، وضعیت کلی اقتصادهای تحت تأثیر، سیاست های پولی و مالی بانک مرکزی و دولت، تولید ناخالص ملی و غیره. برخی از عواملی که باید در بنیادی در نظر گرفته شوند. تجزیه و تحلیل در زیر شرح داده شده است:
در حالی که رکود جهانی سال 2008 عاملی برای همه کشورها بود، کشورهای مختلف را به میزان های متفاوتی تحت تاثیر قرار داد و کشورهای مختلف با استفاده از استراتژی های متفاوت به این چالش پاسخ دادند. این تفاوت ها منجر به تغییر در ارزش نسبی ارزهای جهانی شد. علاوه بر رویدادها و واکنش‌های جهانی، تغییرات موضعی‌تر در شرایط اقتصادی محلی بر ارزش واحد پول تأثیر می‌گذارد. رویدادهایی که تأثیر مخربی بر اقتصادها دارند، ارزش نسبی اقتصادها را کاهش می دهند، در حالی که رویدادهایی که تأثیر مثبت دارند، ارزش ارزهای مرتبط را افزایش می دهند. به عنوان مثال، خشکسالی مداوم در استرالیا ممکن است منجر به فشار نزولی بر دلار استرالیا شود، در حالی که افزایش قیمت نفت می تواند منجر به جهش دلار کانادا شود.
تمامی ارزهای اصلی توسط کشورهای با ثبات سیاسی صادر می شوند. با این حال ثبات سیاسی در طول زمان تغییر می کند - گاهی اوقات به طور ناگهانی. تغییرات چشمگیر در ثبات سیاسی می تواند با تأثیر بر اعتماد به ارز و کاهش فعالیت های اقتصادی، ارزش پول را به شدت تحت تأثیر قرار دهد. تحلیل بنیادی مبادلات ارزی باید شامل نظارت دقیق بر تغییرات ثبات سیاسی در مناطق مرتبط، با دانش پایه از ثبات سیاسی منطقه باشد. یک منبع خوب از اطلاعات اساسی سیاسی در مورد کشورها، سازمان اطلاعات مرکزی ایالات متحده است. وب سایت آنها دارای کتاب حقایق جهانی است و مکان خوبی برای شروع یک تحلیل کلی از سیاست پایه و ثبات یک کشور است.
سیاست‌های دولت - به‌ویژه سیاست‌های پولی و مالی می‌تواند تأثیر قابل‌توجهی بر ارزش پول ملی داشته باشد. کشورها اغلب از نرخ بهره به عنوان یک ابزار مهم در سیاست پولی استفاده می کنند - افزایش نرخ بهره برای کاهش رشد اقتصادی و مهار تورم، و کاهش نرخ ها برای تحریک اقتصادها. سیاست مالی همچنین بر ارزش پول تأثیر می گذارد. مالیات بیشتر می تواند رشد اقتصادی را کند کند، در حالی که مالیات و هزینه کم می تواند اقتصادها را تحریک کند. البته این عوامل بر ارزش ارز تاثیر خواهند گذاشت
مشاهده سایر شرکت کنندگان
یکی دیگر از جنبه های اساسی تجارت فارکس ، درک سایر شرکت کنندگان در بازار و تأثیر آنها بر ارزش ارز است. دولت ها و بانک های مرکزی ، بانک های خصوصی و سایر موسسات مالی ، صندوق های تامینی و سایر دلالان ممکن است همه نقش داشته باشند. بانک های مرکزی یا صندوق های تامینی می توانند ارز را خریداری کنند و قیمت را در یک روز افزایش دهند. بانک های بزرگ خصوصی نیز می توانند با فعالیت خود بر بازار تأثیر بگذارند ، اما معمولاً فقط در یک دوره طولانی مدت. اقدامات دلالان خصوصی همچنین می تواند بر قیمت ارز تأثیر بگذارد.
رویدادها و گزارشات
آژانس های بسیاری از دولت های جهان داده های آماری را ردیابی می کنند که جنبه های اقتصاد را نشان می دهد. غالباً ، آژانس نتایج جمع آوری و تجزیه و تحلیل داده های خود را در فواصل زمانی منظم منتشر می کند. این گزارش ها اغلب به طور مستقیم با شرایط اقتصادی منطقه ای ، مانند نرخ تورم ، تولید ناخالص ملی ، نرخ اشتغال ، تعادل تجارت و تورم ارتباط دارند. این گزارش ها می توانند تأثیر چشمگیری بر مقادیر ارز داشته باشند. معامله گر فارکس باید از زمان بندی چنین گزارش هایی آگاه باشد و استراتژی معاملاتی را به طور مناسب تنظیم کند - گاهی اوقات به دلیل عدم اطمینان که پیش از این گزارش ها است ، از تمام معاملات مرتبط (مسطح بودن) خارج می شود. خوشبختانه ، زمان چنین رویدادهایی از قبل شناخته شده است و به طور گسترده در تقویم های اقتصادی آنلاین گزارش شده است.
سایر رویدادها همچنین می توانند بر ارزش ارز به طرز چشمگیری تأثیر بگذارند. چنین رویدادهایی شامل جلسات کمیته های بانک مرکزی یا آزادی بودجه ملی است.
نظریه ها و مدل های اقتصادی
معاملات فارکس یک پیشرفت اخیر است ، اما سهام و سهام برای مدت طولانی مورد مطالعه قرار گرفته است ، و تئوری ها و مدل های اقتصادی در بهترین راه برای تجزیه و تحلیل اطلاعات بسیار زیاد است.
این مدل ها به جنبه های مختلفی مانند فعالیت های تجارت در اقتصاد و حتی اساسی ترین ویژگی های روانشناختی مانند اعتقاد به این که کشور در جهت درست حرکت می کند ، نگاه می کنند. فعالیت تجاری یک شاخص بلند مدت از قدرت در اقتصاد است. اعتقاد گسترده ای مبنی بر اینکه شاخص های اساسی اقتصادی یک کشور دقیق هستند ، ارزش ارز را حفظ می کند ، حتی اگر ممکن است چشم انداز اقتصادی کوتاه مدت تاریک باشد.
نظریه های موجود برای سرمایه گذار شامل مواردی است که در مورد برابری ارز و تراز ملی پرداخت ها و مدل های مربوط به نرخ بهره ، نقش پول و انواع دارایی های خریداری شده در یک کشور است. داده های مورد استفاده این ابزارها شامل آمار اقتصادی و اشتغال ، نرخ بهره و تورم و اطلاعات فروش مانند ناخالص داخلی ، تجارت و سرمایه و فروش خرده فروشی است. با استفاده از این اطلاعات ، معامله گر می تواند اصول اقتصاد یک کشور را ارزیابی کند و اطمینان حاصل کند که تحقیقات اساسی سالم است
تجزیه و تحلیل فنی و نمودار
غالباً ، بازارهای فارکس با استفاده از نمودارهایی که قیمت بازار را در طی یک دوره زمانی نشان می دهد ، مورد مطالعه قرار می گیرد. به طور سنتی ، نمودارهای مالی با دست کشیده می شدند. خوشبختانه ، امروز چنین نمودارهایی از طریق سیستم عامل های معاملاتی فارکس در دسترس هستند و به صورت آنلاین در وب سایت هایی مانند این یک http://forex. tradingcharts. com/chart/ در دسترس هستند
از نمودارها به طور گسترده توسط معامله گران ، برای مطالعه الگوهای گذشته حرکت قیمت ، شناسایی روندهای مداوم و تلاش برای پیش بینی حرکت قیمت آینده استفاده می شود. از شاخص های فنی اغلب در رابطه با نمودارها استفاده می شود. شاخص های فنی ساده شامل میانگین حرکت است. بسیاری از شاخص های پیچیده در دسترس هستند ، که شامل تجزیه و تحلیل ریاضی پیچیده داده های قیمت است. خوشبختانه ، نمودارهای آنلاین تمام محاسبات را به صورت خودکار انجام می دهند و نتایج را به عنوان پوشش در نمودار نمایش می دهند.
نمودارهای فارکس معمولاً در یکی از چندین قالب از جمله خط ، نمودار نوار و شمعدان ارائه می شود.
شاید محبوب ترین نوع نمودار فارکس به عنوان نمودار نوار شناخته شود. نمودارهای نوار قیمت طرح (در بعد عمودی) طی یک دوره زمانی (در بعد افقی). هر نوار در نمودار یک دوره زمانی ثابت را نشان می دهد ، که اگر نمودار به صورت آنلاین یا از طریق یک بستر معاملاتی فارکس مشاهده شود ، می تواند توسط بیننده انتخاب شود. هر نوار منفرد (یا "تیک") در یک نمودار نوار 4 قیمت مجزا را برای مدت زمانی که توسط نمودار نشان داده شده است نشان می دهد. این قیمت ها عبارتند از: قیمت ارز - در آغاز دوره. بالا - بالاترین قیمت در طول دوره ؛پایین - کمترین قیمت در طول دوره ؛و نزدیک - قیمت ارز در پایان دوره.
با تجربه در نمودارهای خواندن ، یک معامله گر می تواند اقدامات بازار را به سرعت از یک نمودار نوار تجسم کند یا می تواند نمودار را به عمق مطالعه کند تا روندها ، سطح پشتیبانی و مقاومت قیمت ، نشانه های معکوس روند بالقوه ، چرخه های تکرار و موارد دیگر را مشخص کند. همین قابلیت ها در شکل محبوب دیگری از نمودار وجود دارد ، که همان اطلاعات را نشان می دهد ، اما در یک قالب متفاوت.
مانند نمودارهای نوار ، نمودارهای شمعدانی سطح قیمت فارکس را با گذشت زمان ترسیم می کند. CandleSticks اطلاعات مشابه نمودارهای نوار را برای هر "تیک" نشان می دهد: باز ، بالا ، کم و نزدیک. با این حال ، ارائه این چهار قیمت به طرز چشمگیری متفاوت از نمودار نوار است.
در یک نمودار شمعدانی ، هر دوره زمانی جداگانه (یا تیک) به عنوان یک تصویر گرافیکی کوچک به نام شمعدان نشان داده می شود. قیمت های بالا و پایین برای دوره به عنوان خطوط عمودی نازک در بالا و پایین نشان داده شده است و فراتر از "بدنه اصلی" ضخیم تر هر شمعدان است. بالا و پایین بدنه اصلی هر شمعدان نمایانگر قیمت های باز و بسته برای دوره است و رنگ بدنه اصلی شمعدان نشان می دهد که بیشتر است: قیمت بسته شدن یا قیمت باز. غالباً ، نزدیک شدن بالاتر توسط یک بدنه اصلی سفید ، توخالی ، سبز یا به آرامی رنگی مشخص می شود و نزدیک شدن پایین توسط یک بدنه اصلی سیاه یا قرمز مایل به قرمز نشان داده می شود.
معامله گران آموزش دیده و با تجربه در استفاده از نمودارهای شمعدانی به دنبال الگوهای بصری و سازندهای شمعدانی خاص هستند که نشانگر تغییرات روند بالقوه یا سایر فعالیت های بازار است.
تجزیه و تحلیل فنی به صورت دستی با نمودار فارکس انجام می شود. تجزیه و تحلیل فنی تلاش می کند تا حرکت قیمت آینده را از طریق تجزیه و تحلیل ریاضی عملکرد قیمت گذشته پیش بینی کند. برای بسیاری از معامله گران ، تجزیه و تحلیل فنی مهمترین ابزار برای بررسی بازار است. تجزیه و تحلیل فنی شامل مطالعه قیمت های گذشته و فارکس است-اگرچه استفاده از نمودارها با هدف پیش بینی حرکات و روندهای قیمت های آینده و شناسایی فرصت هایی برای تجارت سودآور فارکس است.
بسیاری از معامله گران از تجزیه و تحلیل فنی به عنوان روش معقول ترین (یا تنها!) برای تلاش برای پیش بینی قیمت ها حمایت می کنند. این نظر مبتنی بر این ایده (و کلیشه) است که "عمل بازار همه چیز را تخفیف می دهد". این بیانیه به این معنی است که تمام عواملی که می توانند شناخته شوند که می توانند بر قیمت ارز تأثیر بگذارند ، در حال حاضر در قیمت ارز منعکس شده اند.(البته ، معدود معامله گران فنی جرات می کنند از وقایع در انتظار ، مانند انتشار گزارش های اقتصادی که در بخش فوق بحث شده است ، نادیده بگیرند.).
علاوه بر این عقیده که "عمل بازار همه چیز را تخفیف می دهد ، تجزیه و تحلیل اساسی مبتنی بر دو ایده اضافی است: قیمت ها در روند حرکت می کنند: این حقیقت با مشاهده یک نمودار فارکس آشکار است. قیمت ارز تمایل دارد برای دوره های زمان در همان جهت حرکت کندتاریخچه بازار خود را تکرار می کند: باز هم ، برخی از نمونه های چرخه های تکراری تقریباً در هر نمودار فارکس قابل مشاهده است. با این حال ، این فرضیه ایده ای ظریف تر را پیشنهاد می کند: این که برای مجموعه ای از شرایط تنظیم عمومی در تاریخ قیمت ارز ، قیمت ارزی به احتمال زیاد استدر جهت و روش مشابه پاسخ آنها به همان شرایط اولیه در گذشته پاسخ دهید.
از ابزارهای مختلف ساده می توان در تجزیه و تحلیل فنی ، مانند میانگین حرکت ، خطوط روند و سطح پشتیبانی استفاده کرد ، یا معامله گر پیشرفته ممکن است از طیف گسترده ای از تحلیل ها و نظریه های پیشرفته از جمله شاخص قدرت نسبی ، مطالعات فیبوناچی ، چرخه ها و موارد دیگر انتخاب کند.
برخی از تجزیه و تحلیل های بنیادی محبوب شامل نظریه موج الیوت ، مطالعات فیبوناچی و نقاط محوری است.
نظریه موج الیوت معتقد است که بازارها تحت تأثیر روانشناسی جمعیت قرار دارند و در پاسخ به این روانشناسی در یک الگوی قابل پیش بینی حرکت می کنند. این تئوری در دهه 1920 برای بازارهای سهام ساخته شده است و اکنون در تجارت فارکس مورد استفاده قرار می گیرد.
مطالعات فیبوناچی به رابطه اعداد نگاه می کند و همان تجزیه و تحلیل توالی را در بازار فارکس اعمال می کند تا جهت حرکت بازار را انجام دهد.
نقاط محوری به نقطه ای اشاره دارد که در آن ارز جهت تغییر می کند و در طول روز افزایش یا کاهش می یابد. اطلاعات مربوط به روز قبل بررسی شده است تا ببینیم نقطه محوری برای روز معاملاتی فعلی کجا خواهد بود.
همه این ابزارها چشم انداز مورد نیاز را به معامله گر ارائه می دهند تا اطمینان حاصل شود که معاملات دقیق و سود به حداکثر رسیده است.
بسیاری از کتاب ها در مورد تجزیه و تحلیل اساسی نوشته شده است ، و چیزهای بیشتری برای یادگیری در مورد این موضوع وجود دارد.
