نسبت عدالت

این یک راهنمای عمیق در مورد چگونگی محاسبه نسبت سهام با تجزیه و تحلیل دقیق ، تفسیر و مثال است. شما یاد می گیرید که چگونه از فرمول این نسبت برای بررسی وضعیت بدهی فعلی یک شرکت با نگاه کردن به سهام آن استفاده کنید.

تعریف - نسبت سهام چیست؟

همه دارایی های یک شرکت نتیجه سهام سهامداران ، وام از طلبکاران یا ترکیبی از هر دو است.

نسبت حقوق صاحبان سهام یا نسبت سهامدار ، یک محاسبه ساده است که می تواند به شما نشان دهد که چه مقدار از دارایی های یک شرکت توسط سهام مالک تأمین می شود.

هنگامی که شما یک تجارت را به عنوان یک سرمایه گذاری بالقوه ارزیابی می کنید ، مهم است که تا حد امکان در مورد وضعیت بدهی و پایداری مالی آن در طولانی مدت دریابید.

این نسبت قدرتمند می تواند اطلاعاتی را در هر دو منطقه به شما ارائه دهد.

از آنجا که این نسبت تعهد سرمایه گذار به یک شرکت را در قالب سهام سرمایه گذاری شده در دارایی ها اندازه گیری می کند ، همچنین به طور معکوس میزان دارایی هایی را که توسط بدهی پشتیبانی و تأمین می شود ، نشان می دهد.

مقدار نسبت پایین تر است ؛بدهی بیشتر یک شرکت برای تأمین اعتبار دارایی های خود استفاده کرده است.

از نظر پایداری ، هرچه یک شرکت قادر به ارائه بار بدهی خود در طولانی مدت باشد ، از نظر مالی نیز پایدارتر خواهد بود.

هرچه نسبت نسبت بالاتر باشد ، حلال بیشتر یک شرکت در نظر گرفته می شود ، زیرا دارایی های متعلق به سهامدار بیش از بدهی های شرکت است.

فرمول

برای محاسبه نسبت سهامدار برای یک شرکت معین ، از فرمول زیر استفاده می کنید:

نسبت سرمایه سهامداران = سهام کل سهامداران / کل دارایی

در این نسبت ، کلمه "کل" دقیقاً به معنای آن است ، و کلیه دارایی ها و سهام گزارش شده در ترازنامه یک شرکت باید گنجانده شود.

ماشین حساب نسبت عدالت

مثال

خوب حالا بیایید به یک مثال سریع شیرجه بزنیم تا بتوانید به روشنی درک کنید که چگونه این نسبت را پیدا کنید.

به عنوان یک سرمایه گذار بالقوه ، شما می خواهید با مقایسه کل دارایی های آن با سهامدار سهامدار ، وضعیت بدهی شرکت K و پایداری مالی را بررسی کنید.

با استفاده از ترازنامه شرکت K به عنوان مرجع ، اطلاعات زیر را ارائه می دهید:

• کل دارایی = 1،000،000 دلار
• کل بدهی = 250،000 دلار
• سهام کل سهامدار = 750،000 دلار

اکنون می توانید با وصل کردن این ارقام به فرمول ، ارزش نسبت سهامداران شرکت K را محاسبه کنید ، به شرح زیر:

این نتیجه به شما نشان می دهد که 75 ٪ از دارایی های شرکت K توسط سهامدار سهامدار تأمین می شود ، در حالی که تنها 25 ٪ به بودجه بدهی نسبت داده می شود.

این بدان معناست که اگر شرکت K تمام دارایی های خود را برای پرداخت بدهی های خود بفروشد ، سرمایه گذاران مالکیت منابع شرکت را حفظ می کردند.

تفسیر و تجزیه و تحلیل

هرچه نسبت به سهامداران سهامداران یک شرکت نزدیکتر باشد ، به تأمین اعتبار کلیه دارایی های خود با سهامدار سهام نزدیک تر است.

مثل همیشه ، تفسیر شما از اینکه ارزش سرمایه سهامداران قابل قبول چقدر بالا یا پایین است برای یک شرکت خاص به سایر اطلاعات موجود وابسته است.

مقایسه نتایج با معیارهای صنعت بسیار مهم است ، زیرا اینها دیکته می کنند که چه سطح از سهام دارایی ها برای یک نوع خاص از تجارت استاندارد در نظر گرفته می شود.

بنابراین نسبت سهام خوب برای یک شرکت چیست؟

در حالی که به طور کلی مقدار نسبت بالاتر به عنوان یک چیز خوب در نظر گرفته می شود ، این بدان معنا نیست که از بنگاه های دارای نسبت پایین تر جلوگیری می شود.

هنگامی که نسبت حقوق صاحبان سهام برای یک شرکت سودآور نسبتاً کم است ، از بازده بالاتر سرمایه گذاری بهره مند می شوید زیرا مقدار کمتری از سهام کلی سطح بیشتری از بازده را ایجاد می کند.

این ارزش نسبت پایین می تواند نسبتاً آسان باشد که یک تجارت در یک صنعت با سطح ذاتی رقابت و فروش و سود نسبتاً پایدار باشد.

فقط همان ، سرمایه گذاران معمولاً ترجیح می دهند نسبت بالاتری را ببینند زیرا این رویکرد محافظه کارانه تر برای مدیریت بدهی را نشان می دهد.

ارزش نسبت بالاتر نشان می دهد که تعداد زیادی از سهامداران این شرکت را یک سرمایه گذاری ارزشمند می دانند و به طلبکاران بالقوه می دانند که این شرکت ریسک اعتباری خوبی است.

همچنین شایان ذکر است که هزینه های تأمین مالی کمتر با بدهی کمتری وجود دارد ، بنابراین یک تجارت با نسبت بالاتر برای کار بسیار ارزان تر خواهد بود.

احتیاط و توضیح بیشتر

هیچ احتیاطی برای این نسبت وجود ندارد. با این حال ، استفاده از این نسبت به تنهایی ممکن است به نتیجه ارزیابی کمتری منجر شود.

به عنوان یک سرمایه گذار ارزشمند ، هرگز نباید برای تصمیم گیری در مورد سرمایه گذاری خود به یک نسبت واحد یا متریک سرمایه گذاری کنید.

بنابراین شایان ذکر است که در هنگام انجام تجزیه و تحلیل نسبت مالی خود ، از این نسبت با سایر نسبت های بدهی ، مانند نسبت سریع ، نسبت فعلی یا نسبت بدهی به سهام خود استفاده کنید.