سبد بین المللی: تعریف، مزایا و ریسک ها

جیمز چن، CMT یک معامله گر خبره، مشاور سرمایه گذاری و استراتژیست بازار جهانی است. او کتاب هایی در زمینه تحلیل تکنیکال و تجارت ارز منتشر کرده است که توسط جان وایلی و پسران منتشر شده است و به عنوان کارشناس مهمان در CNBC، بلومبرگ تی وی، فوربس، و رویترز در میان سایر رسانه های مالی خدمت کرده است.

مارگریتا یک برنامه‌ریز مالی خبره (CFP®)، مشاور برنامه‌ریزی بازنشستگی خبره (CRPC®)، حرفه‌ای دارای گواهی درآمد بازنشستگی (RICP®) و یک مشاور سرمایه‌گذاری مسئولیت اجتماعی خبره (CSRIC) است. او بیش از 20 سال است که در صنعت برنامه ریزی مالی کار می کند و روزهای خود را صرف کمک به مشتریانش می کند تا وضوح، اعتماد به نفس و کنترل زندگی مالی خود را بدست آورند.

Katrina Ávila Munichiello یک ویراستار، نویسنده، بررسی کننده حقایق و تصحیح باتجربه با بیش از چهارده سال سابقه کار با نشریات چاپی و آنلاین است. در سال 2011، او سردبیر World Tea News، یک خبرنامه هفتگی برای تجارت چای ایالات متحده شد. در سال 2013، او به عنوان سردبیر ارشد استخدام شد تا در تبدیل مجله چای از یک نشریه سه ماهه کوچک به یک مجله ماهانه توزیع ملی کمک کند. کاترینا همچنین به‌عنوان ویراستار کپی در Cloth, Paper, Scisors و به‌عنوان تصحیح‌کننده برای Applewood Books خدمت می‌کرد. از سال 2015، او به عنوان یک حقیقت‌سنجی برای مجلات American Test Kitchen's Cook's Illustrated و Cook's Country کار کرده است. او مقالاتی در The Boston Globe، Yankee Magazine و غیره منتشر کرده است. در سال 2011، او اولین کتاب خود را با عنوان A Tea Reader: Living Life یک فنجان در یک زمان (Tuttle) منتشر کرد. او قبل از کار به عنوان ویراستار، مدرک کارشناسی ارشد بهداشت عمومی را در خدمات بهداشتی دریافت کرد و در بخش مدیریت غیرانتفاعی کار کرد.

پورتفولیو بین المللی چیست؟

پرتفوی بین المللی مجموعه ای از سهام و سایر دارایی ها است که به جای بازارهای داخلی بر بازارهای خارجی متمرکز است. اگر سبد بین المللی به خوبی طراحی شود، سرمایه گذار را در معرض بازارهای نوظهور و توسعه یافته قرار می دهد و تنوع ایجاد می کند.

خوراکی های کلیدی

• یک پرتفوی بین‌المللی ممکن است برای سرمایه‌گذاری جذاب باشد که می‌خواهد سهام اقتصادهایی که سریع‌تر از ایالات متحده رشد می‌کنند، قرار بگیرند.
• خطرات چنین استراتژی را می توان با مخلوط کردن سهام بازارهای نوظهور با سهام برخی از کشورهای صنعتی با عملکرد خوب کاهش داد.
• سرمایه گذار ممکن است به برخی از شرکت های آمریکایی که سریع ترین رشد خود را در خارج از کشور تجربه می کنند نیز نگاه کند.

آشنایی با پورتفولیو بین المللی

یک سبد بین المللی برای سرمایه گذارانی جذاب است که می خواهند دارایی های خود را با دور شدن از پرتفوی فقط داخلی متنوع کنند. این نوع پرتفوی می‌تواند به دلیل بی‌ثباتی اقتصادی و سیاسی بالقوه در برخی بازارهای نوظهور، خطرات بیشتری را به همراه داشته باشد، همچنین این خطر وجود دارد که ارزش پول یک بازار خارجی در برابر دلار آمریکا کاهش یابد.

بدترین این خطرات را می توان با جبران سهام بازارهای نوظهور پرریسک تر با سرمایه گذاری در بازارهای صنعتی و بالغ خارجی کاهش داد. یا می توان ریسک ها را با سرمایه گذاری در سهام شرکت های آمریکایی که بهترین رشد خود را در بازارهای خارج از کشور نشان می دهند، جبران کرد.

مقرون به صرفه ترین راه برای سرمایه گذاران برای نگهداری یک سبد بین المللی، خرید یک صندوق قابل معامله در بورس (ETF) است که بر سهام خارجی متمرکز است، مانند ETF بازارهای توسعه یافته پیشتاز FTSE (VEA) یا ETF سهام بین المللی شواب (SCHF)..

انتخاب های پرخطر و کم خطر

رشد اخیر اقتصادهای چین و هند از ایالات متحده آمریکا بسیار فراتر رفته است که عجله ای برای سرمایه گذاری در سهام آن کشورها ایجاد کرده است. هر دو هنوز به سرعت در حال رشد هستند ، اما یک سرمایه گذار در سهام هر یک از ملت ها اکنون باید برخی از تحقیقات را انجام دهند تا سهام را پیدا کنند که قبلاً بهترین روزهای خود را ندیده اند.

جستجوی کشورهای جدید با رشد سریع منجر به برندگان و بازندگان شده است. چندی پیش ، سرمایه گذاران که به دنبال رشد سریع بودند ، به دنبال کشورهای Civets بودند - کلمبیا ، اندونزی ، ویتنام ، مصر ، ترکیه و آفریقای جنوبی. همه این کشورها هنوز در لیست سرمایه گذار اقتصادهای امیدوار کننده قرار نمی گیرند.

ریسک ارزی عاملی در سرمایه گذاری بین المللی است. با حرکت نرخ ارز دیگر کشور می توانید به دست آورید (یا از دست بدهید).

در همین حال ، در دنیای صنعتی تر ، نامهایی وجود دارد که برای هر سرمایه گذار آمریکایی آشنا خواهد بود و آنها به طور مستقیم یا از طریق صندوق های متقابل و ETF در دسترس هستند. به عنوان مثال ، بزرگترین دارایی در فهرست کل صندوق بین المللی سهام Vanguard (VTIAX) عبارتند از: نستله سوئیس ، هلدینگ Tencent چین ، سامسونگ کره جنوبی و نیمه هادی تایوان.

شایان ذکر است که از ژوئن 2022 ، تنها 25. 20 ٪ از منابع VTIAX در بازارهای نوظهور سرمایه گذاری شده است که 39. 60 ٪ در دارایی های اروپایی و بقیه در سراسر جهان گسترش یافته است.

مزایا و مضرات یک سبد بین المللی

زمان بندی چرخه بازار

ممکن است خطر را کاهش دهد

متنوع بودن قرار گرفتن در معرض ارز

ریسک سیاسی و اقتصادی

افزایش هزینه معامله

ریسک نرخ ارز ارز

مزایای توضیح داده شده

• ممکن است ریسک را کاهش دهد: از یک نمونه کارها بین المللی می توان برای کاهش ریسک سرمایه گذاری استفاده کرد. اگر سهام ایالات متحده تحت فشار قرار بگیرد ، به دست آوردن سهام بین المللی سرمایه گذار می تواند بازده را صاف کند. به عنوان مثال ، یک سرمایه گذار ممکن است یک نمونه کارها را به طور مساوی بین منابع خارجی و داخلی تقسیم کند. نمونه کارها داخلی ممکن است 10 ٪ کاهش یابد ، در حالی که نمونه کارها بین المللی می تواند 20 ٪ پیشرفت کند و سرمایه گذار را با بازده خالص کلی 10 ٪ ترک کند. با نگه داشتن مجموعه ای از سهام از بازارهای توسعه یافته و در حال ظهور در نمونه کارها بین المللی ، می توان خطر را بیشتر کاهش داد.
• قرار گرفتن در معرض ارزی: هنگامی که سرمایه گذاران سهام را برای یک نمونه کارها بین المللی خریداری می کنند ، آنها همچنین به طور مؤثر ارزهایی را که در آن سهام نقل می شود خریداری می کنند. به عنوان مثال ، اگر یک سرمایه گذار سهام ذکر شده در بورس اوراق بهادار لندن را خریداری کند ، ممکن است ارزش آن سهام با پوند انگلیس افزایش یابد و سقوط کند. اگر دلار آمریکا سقوط کند ، نمونه کارها بین المللی سرمایه گذار به خنثی کردن نوسانات ارزی کمک می کند.
• زمان بندی چرخه بازار: یک سرمایه گذار با یک نمونه کارها بین المللی می تواند از چرخه بازار ملل مختلف استفاده کند. به عنوان مثال ، یک سرمایه گذار ممکن است معتقد باشد که سهام ایالات متحده و دلار آمریکا بیش از حد ارزش دارد و ممکن است به دنبال فرصت های سرمایه گذاری در کشورهای در حال توسعه مانند آمریکای لاتین و آسیا باشد که اعتقاد بر این است که از جریان سرمایه و تقاضای کالاها بهره مند می شوند.

معایب توضیح داده شده است

• ریسک سیاسی و اقتصادی: بسیاری از کشورهای در حال توسعه همان سطح ثبات سیاسی و اقتصادی را که ایالات متحده انجام می دهد ندارند. این باعث افزایش خطرات در سطحی می شود که بسیاری از سرمایه گذاران احساس نمی کنند که می توانند تحمل کنند. به عنوان مثال ، یک کودتای سیاسی در یک کشور در حال توسعه ممکن است منجر به کاهش بازار سهام آن 40 ٪ شود.
• افزایش هزینه های معامله: سرمایه گذاران معمولاً هنگام خرید و فروش سهام بین المللی ، هزینه های کمیسیون و کارگزاری را پرداخت می کنند ، که باعث کاهش بازده کلی آنها می شود. مالیات ، وظایف تمبر ، مالیات و هزینه مبادله نیز ممکن است پرداخت شود که سود بیشتری را رقیق می کند. بسیاری از این هزینه ها با دستیابی به قرار گرفتن در معرض یک نمونه کارها بین المللی با استفاده از ETF یا صندوق های متقابل می توانند به میزان قابل توجهی کاهش یا از بین بروند.
• ریسک نرخ ارز: نرخ ارز ارزش ارز یک کشور به کشور دیگر است. نرخ ارز در نوسان است ، بنابراین در صورت کاهش نرخ نرخ ، می توان از دست داد.

چگونه می توانم یک نمونه کارها بین المللی ایجاد کنم؟

بیشتر سرمایه گذاران خرده فروشی باید در مورد سرمایه گذاری بین المللی با یک مشاور مالی حرفه ای صحبت کنند. بسیاری از کارگزاری ها دارای بودجه هستند که می توانند در معرض نیازهای لازم در بازارهای بین المللی قرار بگیرند.

مزایای یک نمونه کارها بین المللی چیست؟

اوراق بهادار بین المللی به شما تنوع بیشتری می دهد ، به شما امکان می دهد نقدینگی در بازارهای دیگر به شما دسترسی پیدا کند و می تواند به شما در کاهش خطرات بازار مورد نظر خود کمک کند.

چگونه می توانم در سطح بین المللی سرمایه گذاری کنم؟

برای سرمایه گذاری در سطح بین المللی ، می توانید صندوق های متقابل ، رسیدهای سپرده گذاری آمریکایی (ADR) را انتخاب کنید یا مستقیماً در یک بازار خارجی سرمایه گذاری کنید.

Investopedia به نویسندگان نیاز دارد تا از منابع اصلی برای حمایت از کار خود استفاده کنند. این موارد شامل مقالات سفید ، داده های دولت ، گزارش های اصلی و مصاحبه با کارشناسان صنعت است. ما همچنین در صورت لزوم به تحقیقات اصلی از سایر ناشران معتبر اشاره می کنیم. شما می توانید در مورد استانداردهایی که در تولید محتوای دقیق و بی طرفانه در سیاست تحریریه خود دنبال می کنیم ، اطلاعات بیشتری کسب کنید.

پیشنهادهایی که در این جدول ظاهر می شود از مشارکتهایی است که از آن سرمایه گذاری غرامت دریافت می کند. این جبران خسارت ممکن است بر نحوه و مکان های موجود در آن تأثیر بگذارد. Investopedia شامل تمام پیشنهادات موجود در بازار نیست.